在充滿不確定性的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，“雙碳”目標(biāo)是最為確定的方向。而達(dá)成“碳中和、碳達(dá)峰”目標(biāo)的關(guān)鍵——構(gòu)建以新能源為主體的新型電力系統(tǒng)的道路上，光伏成為最耀眼的主角之一。

資本在“雙碳”引領(lǐng)下蜂擁而至，卻未預(yù)見(jiàn)，光伏行業(yè)早已燃為一片焦灼的戰(zhàn)場(chǎng)。

在2月23日召開(kāi)的光伏行業(yè)2021年發(fā)展回顧與2022年形勢(shì)展望研討會(huì)上，中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)名譽(yù)理事會(huì)長(zhǎng)王勃華例行匯報(bào)，卻透露了一個(gè)令人不解的數(shù)據(jù)。

“2021年光伏電站投資成本上升了4%”，這是13年來(lái)首次出現(xiàn)電站投資成本不降反升的情況。

王勃華分析，由于供應(yīng)鏈各環(huán)節(jié)擴(kuò)產(chǎn)周期不匹配，硅片、電池片、組件的擴(kuò)產(chǎn)周期遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于硅料的擴(kuò)產(chǎn)周期，上游產(chǎn)品的供不應(yīng)求，導(dǎo)致下游組件價(jià)格也同比增長(zhǎng)了22.9%，隨著組件成本占比提高，光伏電站系統(tǒng)開(kāi)發(fā)成本也隨之水漲船高。隨著產(chǎn)業(yè)鏈成本的回落，地面電站系統(tǒng)投資成本也將回歸合理的水平。

但我們應(yīng)當(dāng)意識(shí)到，“非技術(shù)成本”的下降空間終歸有限，光伏行業(yè)需要的是本質(zhì)性的降本增效，而這一重任落在了光伏企業(yè)身上，光伏企業(yè)亟需以技術(shù)革新帶來(lái)的度電成本優(yōu)勢(shì)，來(lái)推動(dòng)電站系統(tǒng)投資成本的下降。

光伏行業(yè)正處于新舊技術(shù)路線更迭的關(guān)鍵時(shí)機(jī)，當(dāng)下的選擇尤為關(guān)鍵。

技術(shù)博弈

最近幾年來(lái)，隨著市場(chǎng)主流技術(shù)PERC電池逐漸接近24%的理論效率極限，N型電池中Topcon和HJT兩大技術(shù)日漸成熟，新的一輪技術(shù)變革一觸即發(fā)。

N型電池中的兩員大將Topcon和HJT，誰(shuí)能挑起技術(shù)變革的大梁?

業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為，HJT和TOPCON各有千秋，是目前電池技術(shù)兩個(gè)主要方向。HJT轉(zhuǎn)換效率潛力高，工藝簡(jiǎn)單，但初期投資高;TOPCON能夠在PERC的基礎(chǔ)上改造，前期投資不高，技術(shù)上更易實(shí)現(xiàn)，更有性價(jià)比，競(jìng)爭(zhēng)力也很強(qiáng)。

但更長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，HJT使用的是低溫工藝，相較于PERC更容易實(shí)現(xiàn)薄片化。未來(lái)HJT若與鈣鈦礦做成疊層電池，轉(zhuǎn)換效率可能會(huì)達(dá)到29%，競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)會(huì)進(jìn)一步放大。另外，硅片減薄能進(jìn)一步降低成本，同時(shí)也更易實(shí)現(xiàn)彎曲及柔性、貼合建筑結(jié)構(gòu)。HJT設(shè)備的國(guó)產(chǎn)化替代，異質(zhì)結(jié)產(chǎn)品的優(yōu)越性將會(huì)更加明顯。

目前對(duì)異質(zhì)結(jié)組件的市場(chǎng)調(diào)研顯示，在一些工商業(yè)分布式項(xiàng)目中，為在有限的屋頂面積上尋求盡可能多發(fā)電量，客戶會(huì)更傾向于選擇發(fā)電增益效果更好的異質(zhì)結(jié)產(chǎn)品，他們對(duì)價(jià)格的弱敏感性常常會(huì)忽略當(dāng)前異質(zhì)結(jié)產(chǎn)品與PERC產(chǎn)品0.2元/瓦的差距。

同時(shí)在與一些地面電站項(xiàng)目的對(duì)接中，項(xiàng)目方普遍表示，考慮到異質(zhì)結(jié)組件高轉(zhuǎn)化效率帶來(lái)的增效，異質(zhì)結(jié)組件價(jià)格如能實(shí)現(xiàn)與其他組件基本打平，那么將會(huì)對(duì)其他技術(shù)路線的組件形成風(fēng)卷殘?jiān)频姆蓊~侵蝕。

相關(guān)機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)，到2025年，異質(zhì)結(jié)電池的行業(yè)滲透率將從當(dāng)前的2%提升至55%。

全力傾注

在從P型向N型變革的大趨勢(shì)下，目前國(guó)內(nèi)主流光伏企業(yè)技術(shù)路線選擇普遍是相對(duì)保守的Topcon，相比之下，將更多精力放在發(fā)展HJT上的光伏企業(yè)就顯得更加突出，東方日升就是其中之一。

2021年，東方日升多次刷新HJT世界紀(jì)錄。最新數(shù)據(jù)顯示，東方日升異質(zhì)結(jié)電池量產(chǎn)平均效率已達(dá)24.6%，最高可達(dá)24.9%，高效異質(zhì)結(jié)系列組件最高功率達(dá)到721.016W，組件效率高達(dá)23.65%。且尤為值得驕傲的是，這些記錄均由東方日升創(chuàng)造，又由東方日升自己突破。

很早之前，東方日升就切入了異質(zhì)結(jié)產(chǎn)品研發(fā)，先期中試線產(chǎn)品目前已通過(guò)了工藝調(diào)試，初步具備HJT組件量產(chǎn)條件，在異質(zhì)結(jié)領(lǐng)域擁有先發(fā)優(yōu)勢(shì)。

在東方日升異質(zhì)結(jié)實(shí)驗(yàn)室中，正在進(jìn)行一項(xiàng)決定性的實(shí)驗(yàn)。據(jù)楊柏川博士介紹，東方日升正在嘗試用銀銅漿替代傳統(tǒng)銀漿，一旦在組件上確認(rèn)到銀銅漿的特性和銀漿相同，將會(huì)產(chǎn)生一個(gè)對(duì)整個(gè)行業(yè)的發(fā)展造成巨大的影響。采用銀銅漿的成本有機(jī)會(huì)比銀漿降低一半，甚至更低。如果再搭配相關(guān)技術(shù)，有機(jī)會(huì)可以達(dá)到3-4成的銀漿成本，異質(zhì)結(jié)和PERC的成本差距有機(jī)會(huì)從0.25元降到0.1元，甚至更低。

銀銅漿決定了異質(zhì)結(jié)擴(kuò)產(chǎn)賽的時(shí)間點(diǎn)。楊博士認(rèn)為，到那時(shí)，異質(zhì)結(jié)上不會(huì)是漸進(jìn)式的發(fā)展，而是跳躍式發(fā)展。

東方日升總裁孫岳懋篤定，HJT技術(shù)會(huì)引領(lǐng)行業(yè)風(fēng)向，2022年會(huì)是HJT元年。

提前布局

作為單結(jié)時(shí)代的終結(jié)者和多結(jié)時(shí)代的開(kāi)啟者，2022年至2025年，是異質(zhì)結(jié)商業(yè)化的關(guān)鍵階段。

在這方面，東方日升已經(jīng)做了充足的準(zhǔn)備。1月底，東方日升披露定增預(yù)案，擬定增募資不超過(guò)50億元，用于5GW N型超低碳高效異質(zhì)結(jié)電池片與10GW高效太陽(yáng)能組件項(xiàng)目、全球高效光伏研發(fā)中心項(xiàng)目及補(bǔ)充流動(dòng)資金。

定增預(yù)案中，東方日升表示，5GW電池片與10GW組件項(xiàng)目將由公司新設(shè)子公司于寧波南部濱海經(jīng)濟(jì)開(kāi)發(fā)區(qū)實(shí)施，新項(xiàng)目有利于進(jìn)一步擴(kuò)大公司生產(chǎn)能力，增強(qiáng)公司產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力。

截止2021年12月末，東方日升電池片產(chǎn)能 12GW，組件產(chǎn)能為19GW。2022年，東方日升組件產(chǎn)能規(guī)劃達(dá)到30GW，電池產(chǎn)能22GW。待大規(guī)模新產(chǎn)能釋放，東方日升或?qū)⒊蔀檎麄€(gè)光伏組件企業(yè)中先進(jìn)技術(shù)產(chǎn)能占比最大的企業(yè)。

雙線并進(jìn)

除發(fā)力光伏主業(yè)尋求技術(shù)突破外，在另一個(gè)新興風(fēng)口領(lǐng)域，東方日升亦有深思布局。

2月22日，發(fā)改委、能源局印發(fā)重磅政策《“十四五”新型儲(chǔ)能發(fā)展實(shí)施方案》支持儲(chǔ)能系統(tǒng)降本。方案指出，到2025年，新型儲(chǔ)能由商業(yè)化初期步入規(guī)模化發(fā)展階段，具備大鍋饃商業(yè)化應(yīng)用條件，其中，電化學(xué)儲(chǔ)能技術(shù)進(jìn)一步提升，系統(tǒng)成本較2020年有望降低30%。

2021年，從國(guó)家到地方各層面出臺(tái)了與儲(chǔ)能相關(guān)的政策超200余項(xiàng)，涉及市場(chǎng)交易規(guī)則、電價(jià)機(jī)制、直接資金補(bǔ)貼及建設(shè)規(guī)劃等各方面，堪稱儲(chǔ)能政策大年。

儲(chǔ)能可有效解決資源錯(cuò)配問(wèn)題，是當(dāng)前實(shí)現(xiàn)能源革命過(guò)程的重要手段。在雙碳背景下，大力發(fā)展儲(chǔ)能行業(yè)都是大勢(shì)所趨，儲(chǔ)能行業(yè)處于加速發(fā)展期，國(guó)內(nèi)外儲(chǔ)能發(fā)展都有望大幅提速。

據(jù)光大證券預(yù)測(cè)，到2025年，我國(guó)儲(chǔ)能投資市場(chǎng)空間將達(dá)到0.45萬(wàn)億元，2030年增長(zhǎng)到1.30萬(wàn)億元左右。

2022年是儲(chǔ)能的訂單放量年，率先拿到訂單的企業(yè)有望占據(jù)先發(fā)優(yōu)勢(shì)，具備訂單獲取能力及規(guī)模擴(kuò)張能力的企業(yè)，有能力迎接市場(chǎng)進(jìn)一步擴(kuò)容。

在2021年底，東方日升達(dá)成了與中航國(guó)際成套設(shè)備有限公司的戰(zhàn)略合作儀式，雙方將在海外市場(chǎng)光伏項(xiàng)目、光伏+儲(chǔ)能項(xiàng)目、純儲(chǔ)能項(xiàng)目、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)屋頂項(xiàng)目等領(lǐng)域展開(kāi)深度合作。

據(jù)了解，雙方將以合作開(kāi)發(fā)新能源工程總承包整體解決方案為目標(biāo)，未來(lái)將由東方日升為中航成套提供光伏組件技術(shù)、方案、價(jià)格、產(chǎn)能、服務(wù)等全方位支持。

東方日升正在打響自己的儲(chǔ)能品牌。目前東方日升控股的儲(chǔ)能公司雙一力在電芯、BMS系統(tǒng)、整體解決方案等方面擁有深厚的技術(shù)積累，尤其是可共同聚焦并推進(jìn)海內(nèi)外光伏+儲(chǔ)能項(xiàng)目，助力全球能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型。

不會(huì)有永遠(yuǎn)的“日不落帝國(guó)”。在光伏這個(gè)存在高度不確定性的行業(yè)中，技術(shù)更迭為光伏企業(yè)帶來(lái)了一個(gè)絕無(wú)僅有的發(fā)展機(jī)會(huì)，東方日升目前的技術(shù)路線是否會(huì)為公司帶來(lái)一次變革、轉(zhuǎn)型、跨越式發(fā)展?這個(gè)答案尚待回答，但對(duì)于這樣一位不可輕易忽視的對(duì)手來(lái)說(shuō)，現(xiàn)在正是新故事的開(kāi)始。