近日，摩根士丹利和杰富瑞集團的發(fā)布研究報告稱，2020年，全球七大石油公司的總支出將從2017年的1050億美元增加到1360億美元。隨著多個液化天然氣(LNG)大型項目恢復建設，世界工程和建設(E&C)行業(yè)正在全面復蘇。石化投資經(jīng)過幾年的停滯、項目取消和延遲之后，將迎來強勁增長階段，工程和建設公司將享受由此帶來的福利，預計此輪投資潮將持續(xù)到21世紀20年代初。

美化工投資突破2000億美元

美國化工理事會(ACC)9月宣布，美國與頁巖資源的天然氣和天然氣液(NGL)相關(guān)的化學品和塑料行業(yè)投資突破2000億美元。自2010年以來，美國已宣布的化工項目多達333個，總計投資2024億美元。其中31%的投資項目完工、22%在建、41%還在規(guī)劃、6%延遲或不確定。大約68%的投資是外國直接投資或包括外國合作伙伴，既涉及新建項目也有擴能項目。

“對于美國化學工業(yè)來說，這是一個令人興奮的里程碑，進一步證明頁巖氣是制造業(yè)增長的強大動力。”ACC總裁兼首席執(zhí)行官卡爾·杜利表示。此外，美國還有多個重大投資項目，例如科思創(chuàng)計劃在得克薩斯州貝敦市投資15億歐元建設一個世界級的二苯基亞甲基二異氰酸酯項目。據(jù)ACC分析，到2025年，這些投資項目將使美國化學品和塑料行業(yè)銷售額增加2920億美元，并在美國新增78.6萬個工作崗位。

工程和建設企業(yè)并購頻繁

根據(jù)美國《化學周刊》對世界最大的34家工程和建設公司銷售額的分析，全球工程和建設企業(yè)在此波投資中并購活動頻繁。

最近一項重大交易是澳大利亞墨爾本的WorleyParsons公司以33億美元收購雅各布工程公司的能源、化學品和資源(ECR)業(yè)務，這實際上意味著雅各布將退出化學品工程建設業(yè)務。這一收購使WorleyParsons的規(guī)模擴大了一倍。雅各布的ECR部門主要服務于上游、中游和下游油氣，煉油，化工，采礦和礦業(yè)加工。完成交易后，雅各布將專注于航空航天技術(shù)，環(huán)境，核能，建筑和基礎(chǔ)設施。

韓國大宇工程2017年實現(xiàn)銷售額104億美元，成為世界第六大工程和建設公司，也是韓國在該行業(yè)的第二大公司。該公司自2010年起由國有的韓國開發(fā)銀行所有。該銀行表示，其目的是重組大宇工程公司并“以一個好價格售出”。

石化品需求增長形成支撐

世界油氣及石化工程的全面復蘇，與石化品需求不斷增加有著密切的關(guān)系。IHSMarkit業(yè)務發(fā)展部副總裁MarkEramo表示，至2022年全球乙烯需求每年將增長600萬噸，丙烯需求每年將增長500萬噸，氯氣需求將每年增長200萬噸。他說，未來5年化工行業(yè)將繼續(xù)保持強勁盈利勢頭，市場需求持續(xù)增長和供應受限將使行業(yè)上升周期延長。

IHSMarkit特種化學品業(yè)務副總裁TonyPotter則表示，要滿足需求每年還需要新建4至5套世界級的裂解裝置，以及數(shù)套單獨的丙烯裝置。美國大規(guī)模新增石化產(chǎn)能并沒有改變現(xiàn)有化工廠的高利用率情況，因為需求非常強勁。

在印度，烯烴供應依然非常緊張。盡管2015年至2017年，Ophe公司和信誠實業(yè)分別在Dahej和Jamnagar投產(chǎn)了其新建的乙烯項目，暫時緩解了乙烯供應短缺問題。“但到2022年，印度還需進口700萬噸的乙烯當量衍生物，到2040年，印度的熱塑性材料需求量將翻兩番，即從2016年的1360萬噸增加到2040年的5600萬噸。”Potter表示。要滿足聚烯烴不斷增長的需求，在2040年之前印度還需要新建12~15個世界級乙烯項目。

其他亞洲國家同樣面臨著烯烴供應不足問題。擁有2.6億人口的印度尼西亞目前只有一家乙烯裂解廠——位于Cilegon的ChandraAsri乙烯廠。Potter說，到2040年，印尼將需要至少5家新建乙烯廠方能滿足其對聚乙烯的需求。另外，越南和菲律賓也都面臨聚烯烴供應不足問題。